12 octobre 2006

SeLoger.com prépare son entrée sur les marchés boursiers

SeLoger Communiqué de presse : SeLoger.com

Paris, le 12 octobre 2006.- SeLoger.com, numéro un français de l’immobilier sur Internet, annonce l’enregistrement de son document de base, par l‘AMF, sous le numéro I.06-158 en date du 11 octobre 2006, dans le cadre de son projet d’introduction en bourse sur Eurolist by Euronext TM .

L’admission des actions SeLoger.com sur le marché Eurolist devrait intervenir avant la fin de l’année 2006, en fonction des conditions de marché et sous réserve de l’obtention d’un visa de l’AMF sur le prospectus de l’opération. Ce projet d’introduction en bourse s’inscrit dans la stratégie de développement de SeLoger.com.

L’actionnariat de référence de SeLoger.com est principalement composé par son management et ses fondateurs (majoritaires) ainsi que les fonds 3i et Europatweb.

La place de marché Internet de référence de l’immobilier

Fondé en 1992 par Denys Chalumeau et Amal Amar, SeLoger.com s’est imposé en France comme le leader incontesté de l’immobilier sur Internet :
- par le nombre d’annonces publiées avec plus de 1 000 000 de petites annonces à jour en juin 2006,
- par le nombre de clients avec 8 520 agents immobiliers en juin 2006, soit 32 % de taux de pénétration national,
- par le nombre d’internautes fréquentant les sites www.seloger.com et www.immostreet.com

avec 865 000 visiteurs uniques en juin 2006. Cette position de leader a permis au groupe de devenir en France la place de marché de référence pour la rencontre de l’offre et de la demande en matière d’immobilier.

Cette place de marché, qui s’appuie sur les sites Internet www.seloger.com, www.immostreet.com, www.selogerneuf.com et www.lacoteimmo.com, permet au groupe SeLoger.com d’offrir des services à forte valeur ajoutée aux particuliers à la recherche d’un bien immobilier, aux professionnels de l’immobilier qui souhaitent donner une visibilité unique à leurs annonces et à tous les annonceurs de l’habitat désireux de profiter de vecteurs de communication efficaces.

Forte croissance, visibilité et très forte rentabilité

Le modèle de développement de SeLoger.com s’appuie sur une forte croissance du chiffre d’affaires, celui-ci ayant atteint 24,6 M€ en 2005 contre 16,7 M€ en 2004, soit une progression de 47,1 % et 16,8 M€ au premier semestre 2006, contre 11,3 M€ au premier semestre 2005, marquant une progression de 47,7 %.

Ce modèle de développement se caractérise par :
- une forte visibilité, 74 % des revenus étant générés par le modèle de diffusion à abonnement mensuel,
- une structure de coûts à prédominance de coûts fixes et maîtrisés permettant à chaque nouveau client d’exercer un effet immédiat sur la marge.

La très forte rentabilité de SeLoger.com résultant de ce modèle d’activité se traduit ainsi par une marge sur EBITDA de 40,2 % en 2005 et de 44,1 % au premier semestre 2006. Il en résulte une progression de l’EBITDA de 67,2 % en valeur entre le 30 juin 2005 et le 30 juin 2006.

Une stratégie de croissance accélérée

En se fondant sur un modèle d’offre de services centrés autour de la petite annonce immobilière, le groupe SeLoger.com entend mettre en oeuvre une stratégie de croissance accélérée, articulée autour de quatre axes :

- poursuivre la conquête de nouveaux clients agents immobiliers, tant en خle-de-France qu’en Province,
- améliorer son offre à destination des professionnels de l’immobilier,
- mettre en place de nouveaux services innovants dédiés aux particuliers ayant un projet immobilier,
- appliquer une politique de croissance externe sélective.

Cette stratégie doit notamment permettre au groupe SeLoger.com d’augmenter sensiblement son taux de pénétration auprès des agences immobilières, son chiffre d’affaires et sa rentabilité.

Nota :
- Comptes 2004 établis selon les normes IFRS
- Comptes 2005 pro forma établis selon les normes IFRS, prenant en compte la réorganisation juridique du Groupe
SeLoger.com intervenue au 4è trimestre 2005, - Comptes du premier semestre 2006 établis selon les normes IFRS.

Ce communiqué, les informations qu’il contient et le document de base auquel il est fait référence, ne constituent ni une offre de vente ou de souscription, ni la sollicitation d’un ordre d’achat ou de souscription, des actions SeLoger.com aux Etats Unis ni dans un quelconque pays où une telle offre serait contraire aux lois et règlements applicables. Aucune offre d’actions SeLoger.com n’est faite, ni ne sera faite, en France, préalablement à l’obtention d’un visa de l’AMF sur un prospectus composé du document de base, objet de ce communiqué, de son résumé et d’une note d’opération qui sera soumise ultérieurement à l’AMF. Les actions SeLoger.com n’ont pas été, et ne seront pas, enregistrées au titre du United States Securities Act de 1933, tel que modifié (le «Securities Act de 1933») et ne peuvent être offertes aux Etats-Unis qu’à la condition d’avoir fait l’objet d’un enregistrement auprès de la U.S Securities and Exchange Commission ou de bénéficier d’une exemption d’enregistrement. SeLoger.com n’a pas l’intention de procéder à l’enregistrement des actions SeLoger.com au titre du Securities Act de 1933, ou de faire appel public à l’épargne aux Etats-Unis.

Aucune copie de ce communiqué de presse n’est et ne doit être distribuée ou envoyée aux Etats Unis, au Canada, en Australie ou au Japon. La diffusion, la publication ou la distribution de ce communiqué de presse dans certains pays peut constituer une violation des dispositions légales et réglementaires en vigueur. Par conséquent, les personnes physiquement présentes dans ces pays et dans lesquels ce communiqué de presse est diffusé, publié ou distribué doivent s’informer et se conformer à ces lois et règlements. Le document de base est disponible sans frais et sur simple demande auprès de SeLoger.com, 13 rue Auger 93500 Pantin, et sur les sites internet de l’Autorité des marchés financiers (www.amf-france.org) et SeLoger.com (www.seloger.com)


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